Dolar AS Dikalahkan oleh Yuan Tiongkok dan Yen Jepang

• Dolar AS jatuh, menggambarkan keruntuhan terhadap semua mata uang utama.
• Tidak ada data penting pada hari Senin, yang berarti tidak ada katalis-katalis untuk perubahan haluan.
• Indeks Dolar AS jatuh dari tumpuannya, menemukan support untuk sementara waktu di 104,50.

Dolar AS (USD) jatuh lebih rendah pada hari Senin ini setelah intervensi mengejutkan dari People's Bank of China (PBoC). PBoC mengadakan pertemuan di Beijing mengenai pasar valas dan mengkonfirmasi bahwa mereka akan mencegah risiko "penyesuaian berlebihan" pada Yuan. PBoC menetapkan nilai tukar Yuan pada 7,2148 USD/CNY di mana USD/CNY diprakirakan di 7,3391.

Meskipun hari Senin akan menjadi hari yang sangat tenang dalam hal kalender ekonomi dan tidak ada pembicara Federal Reserve AS yang dijadwalkan, tetap perhatikan pasar obligasi AS. Pada hari Senin ini, tiga tenor yang berbeda akan dilelang. Dengan banyaknya suplai yang akan diterbitkan di pasar, imbal hasil obligasi AS mungkin akan naik lagi. Ingatlah bahwa obligasi dikuotasi dalam harga, sementara imbal hasil bergerak berbanding terbalik dengan harga tersebut. Dengan lebih banyak pasokan yang diterbitkan di pasar, harga bisa turun dan imbal hasil naik, mendukung Dolar AS yang lebih kuat.

Ringkasan Harian: Dolar AS Bergerak Dua Arah

• Banyak rumor di pasar FX pada hari Senin mengenai kemungkinan Bank Sentral Jepang (BoJ) melonggarkan Yield Curve Control (YCC), yang akan membuat imbal hasil obligasi melonjak lebih tinggi.
• Pertemuan G20 tidak menghasilkan tajuk utama yang baru atau terobosan yang signifikan, karena sebagian besar outlet berita berfokus pada ketidakhadiran Rusia dan Tiongkok sebagai pertanda.
• People's Bank of China (PBoC) telah mengeluarkan lagi patokan yang kuat untuk Yuan terhadap Dolar AS. Selain itu, PBoC mengadakan pertemuan di Beijing untuk menguraikan strategi FX untuk menghindari spekulasi mengenai pelemahan Yuan. Komentar-komentar tersebut mengejutkan para spekulan dan membuat Yuan menguat mendekati 1% terhadap Dolar AS.
• Sebagai dampak dari sejumlah komentar, pertemuan, dan penetapan PBoC sebelumnya, Greenback kehilangan lebih dari 1% terhadap Dolar Australia (AUD/USD) dan Yen Jepang (USD/JPY).
• Ekuitas sedang mencari arah tanpa ada outlier penting yang perlu disebutkan. Satu-satunya elemen yang perlu disebutkan adalah Kontrak Berjangka Nasdaq AS, yang naik lebih dari 50% pada pra-perdagangan.
• CME Group FedWatch Tool menunjukkan bahwa pasar menetapkan harga dengan peluang 93% bahwa Federal Reserve akan mempertahankan suku bunga tidak berubah pada pertemuan di bulan September.
• Imbal hasil obligasi Treasury AS bertenor 10 tahun diperdagangkan pada 4,28% dan kembali naik. Kisah yang sama tampaknya akan berlanjut minggu ini dengan Departemen Keuangan AS menerbitkan lebih banyak utang, yang menyebabkan harga turun dan imbal hasil melonjak.

Analisis Teknis Indeks Dolar AS: Soft Landing

Greenback mengambil langkah mundur yang kuat setelah jatuh lebih dari 1% terhadap Yuan, Yen, dan Dolar Australia. Secara keseluruhan, Greenback berwarna merah darah terhadap semua mata uang utama G20. Meskipun demikian, aksi jual dalam Indeks Dolar AS masih terlihat jelas, namun masih terbatas dan mungkin akan mereda setelah sesi AS dibuka minggu ini.

Level tertinggi baru yang perlu diperhatikan adalah di 105,16, level tertinggi dari Kamis lalu dan level tertinggi enam bulan. Indeks Dolar AS pertama-tama harus mendapatkan kembali wilayah yang hilang sejak Senin ini dan menembus di atas puncak hari Kamis yang disebutkan di sini sebelumnya. Dari sana, level tertinggi berikutnya berada di 105,88, level tertinggi 2023.

Pada sisi negatifnya, level 104,50 telah memberikan support di depan 104,44. Itu adalah level tertinggi 25 Agustus dan akan menjadi level penting. Setelah itu memberi jalan, penurunan substansial dapat terjadi ke 103,03, di mana SMA 200 hari ikut berperan sebagai support.